觅儿寺镇，在红安来说，虽然没有七里坪镇那样显赫的名声，也没有八里湾镇那样古老，然而它曾经因为有一座名曰“觅儿寺”的寺庙而名扬四方，尤其是有关修建“觅儿寺”的一些传说，更吸引了不少的信男善女前往寺庙顶礼膜拜，使这个原来不大出名的集镇名声大振。

觅儿寺镇原名永新集，是一个地处丘陵岗地的小镇。原来在250米左右的狭长街道两旁，有一些房屋矮小的杂货铺、饭馆、酒店、客栈等各类铺面。虽然不很繁华，但每逢赶集或年节到来之时，小镇上除了进行各种商品和农产品交易外，唱戏的、说书的、卖艺的也到镇上各显神通，使小镇突然热闹起来。就在这种热闹的气氛之中，发生了一件影响到“永新集”由此“改名换姓”的事。

相传，有一天一个名叫徐必清的外乡人，带着他的儿子到永新集赶集，一派热闹景象深深吸引了他们父子俩，一时买东西；一时看戏，兴致很高。特别是徐必清的在看戏时被戏的情节所抓住，竟然连身边的儿子离开自己去看其他热闹也未被发觉。当他发现儿子走失后便到处寻找，结果不见踪影。于是他走进集镇上的一个小庙，求助神的保佑，发誓如能找到儿子，定在集上修一寺庙。后来，儿子在人们的帮助下终于找到了。他自认为是“神”的威力，便决心修庙还愿，并取名曰“觅儿寺”。另一传说云：徐是当地居民，他兄弟四人，老二无子，盼儿心切，遂将分得的田产变卖修一寺庙，以祈佛赐子，故取名为“觅儿寺”。永新集也改为此名。